aktualności – 23 października 2023

Zapraszam na kolejny zestaw aktualności surowcowych.

nie chcesz czytać?
kliknij by przejść od razu do odcinka programu Surowcowe info

Słowniczek

• pp – punkt procentowy
• b/z – bez zmian
• t/t – zmiana wartości względem poprzedniego tygodnia
• m/m – zmiana wartości względem poprzedniego miesiąca
• q/q – zmiana wartości względem poprzedniego kwartału
• r/r – zmiana wartości względem poprzedniego roku
• s/s – zmiana wartości względem poprzedniego sezonu (w przypadku surowców mających sezon na przełomie roku kalendarzowego)

W dzisiejszych aktualnościach:

• ogólne informacje
• kawa
• kakao
• sok pomarańczowy
• pszenica
• kukurydza
• soja
• pozostałe rośliny oleiste
• wieprzowina, wołowina, drób i ryby
• ropa naftowa
• gaz ziemny
• energia odnawialna
• węgiel
• złoto
• miedź
• pozostałe metale przemysłowe
• stany magazynowe metali przemysłowych
• program Surowcowe info

Ogólne informacje

• Chińskie i rosyjskie firmy uczestniczące w konferencji regionalnej w północno-wschodnich Chinach podpisały w poniedziałek szereg umów o współpracy w różnych sektorach, od produkcji i logistyki po handel elektroniczny i rolnictwo, podały chińskie media państwowe. Konferencja w Shenyang, stolicy prowincji Liaoning, nastąpiła po zeszłotygodniowym spotkaniu w Pekinie pomiędzy prezydentem Rosji Władimirem Putinem a prezydentem Chin Xi Jinpingiem.W konferencji uczestniczyli rosyjscy samorządowcy, przedstawiciele biznesu, a także blisko 800 chińskich firm chcących wejść na rynek rosyjski. Według danych Chińskiej Generalnej Administracji Ceł z początku tego miesiąca we wrześniu dwustronny handel między Rosją a Chinami wzrósł do 21,18 miliarda dolarów, najwięcej od lutego 2022 roku, kiedy Rosja rozpoczęła wojnę na Ukrainie.
• Agencja IKAR zwiększyła prognozy zbiorów zbóż w Rosji w sezonie 2023/24 do 142,2 mln ton – czyli +0,6 mln ton względem wcześniejszej prognozy. Także eksport ma wzrosnąć do 65,0 mln ton (z 64,7 mln ton prognozowanych wcześniej).
• Oczekuje się, że w 2023 r. Ukraina zbierze 79 mln ton zbóż i nasion oleistych, a w sezonie 2023/24 wielkość eksportu wyniesie około 50 mln ton.
• Australijskie grupy producentów rolnych wezwały w poniedziałek rząd, aby nie podpisywał umowy handlowej z Unią Europejską, chyba że zapewni ona znacznie większy dostęp do rynku australijskim produktom rolnym. Australia, jeden z największych na świecie eksporterów towarów rolnych, od pszenicy i wołowiny po wełnę i wino, negocjuje umowę handlową z UE od 2018 roku. Australijscy rolnicy obawiają się, że minister handlu Don Farrell podpisze „niewypaczoną umowę”, która na dziesięciolecia postawi ich w niekorzystnej sytuacji w stosunku do innych światowych eksporterów, stwierdziła w oświadczeniu Krajowa Federacja Rolników (NFF). Żadna ze stron nie ujawniła swojego stanowiska negocjacyjnego, ale w tym miesiącu agencja Reuters podała, że proponowane przez UE kontyngenty importowe na australijski cukier są tak niskie, że ich wysyłka jest nieopłacalna z komercyjnego punktu widzenia. Australia pragnie dostępu do rynków UE dla swojej produkcji rolnej, z której większość podlega obecnie cłom i kontyngentom, UE prawdopodobnie uzyska uproszczony dostęp inwestycyjny do australijskiego przemysłu minerałów kluczowych.
• Serdecznie zapraszam, we współpracy z InstaForex, na „Surowcowy insight”, 24 października o godzinie 18:00. Zapraszam serdecznie!
• Serdecznie zapraszam, we współpracy z Purple Trading, na webinar ” Jak inwestować w towary rolne” 25 października o godzinie 19:30! Zapraszam serdecznie!

Kawa

• Eksporterzy zgłaszają opóźnienia w dostawach kawy od czołowego producenta z Brazylii ze względu na ograniczoną dostępność ciężarówek i kontenerów.Tymczasem porty są obciążone rekordowymi ilościami soi, kukurydzy i cukru.
• Kolumbia, największy na świecie dostawca mytej arabiki, zakończy ten rok produkcją od 11,6 do 12,0 milionów worków 60–kilogramowych. Przerwie to trzyletni okres spadków produkcji w tym kraju, który w 2022 roku wyprodukował 11,1 mln 60-kg worków.
• Zapasy kawy w magazynach ICE spadły (-19,3k t/t), w poprzednim sezonie spadły (-15,7k t/t). Zapasy kawy są wyższe o +7,31% s/s.

Kakao

• Przywóz kakao do portów Wybrzeża Kości Słoniowej do 22 października osiągnął 171 tysięcy ton (-16,2% s/s). W okresie od 16 do 22 października do portu w Abidżanie dostarczono około 26 000 ton fasoli, a do San Pedro – 30 000 ton, co daje łącznie 56 000 ton, w porównaniu z 98 000 ton w tym samym tygodniu w poprzednim sezonie.
• Dane branżowe wykazały, że zakłady w Ameryce Północnej przetworzyły w trzecim kwartale o 17,9% mniej kakao w porównaniu z rokiem ubiegłym.Brokerzy i analitycy spodziewali się spadku na poziomie 8%-14%.
• Popyt na kakao w Europie, Wybrzeżu Kości Słoniowej i Brazylii utrzymuje się na dobrym poziomie w obliczu wysokich cen.
• Zapasy kakao w magazynach ICE spadły dwudziesty pierwszy tydzień z rzędu (-155,6k t/t), w poprzednim sezonie spadły (-131,9k t/t). Zapasy są w tym sezonie o -14,71% s/s niższe.

Sok pomarańczowy

• Zapasy soku pomarańczowego w magazynach ICE:

Pszenica

• „Pogoda na wschodnim wybrzeżu Australii była całkiem korzystna dla pszenicy. Wcześniej mówiono o 22 milionach ton metrycznych produkcji pszenicy, ale teraz oczekujemy, że będzie to 25,0 – 25,5 miliona ton” – powiedział handlowiec z Singapuru. Analitycy twierdzą, że niedawne deszcze na kluczowych australijskich obszarach uprawy pszenicy prawdopodobnie zwiększą plony, dodając kilka milionów ton do zbiorów dotkniętych suszą i poprawiając perspektywy globalnej podaży.

Kukurydza

• We wrześniu Brazylia dostarczyła do Chin 1,25 miliona ton kukurydzy, odpowiadając w sumie za 76% wrześniowego importu.

Soja

• Import soi do Chin z Brazylii wzrósł we wrześniu do 6,88 mln ton (+23% r/r). We wrześniu dostawy ze Stanów Zjednoczonych, drugiego co do wielkości dostawcy Chin, spadły do 133 692 ton (-88,37% r/r). Całkowity import do Chin w zeszłym miesiącu wyniósł 7,15 mln ton. Do tej pory w tym roku Chiny zaimportowały 54,87 mln ton brazylijskiej soi (+18% r/r). Dane wykazały również, że łączny przywóz z USA w pierwszych dziewięciu miesiącach 2023 r. wzrósł do 20,08 mln ton (+8% r/r).

Pozostałe rośliny oleiste

• Szacuje się, że eksport malezyjskich produktów z oleju palmowego w okresie 1–20 października wzrósł od 7,9% do 9,9% w porównaniu z miesiącem wcześniej, jak wykazały dane AmSpec Agri Malaysia i Intertek Testing Services.

Wieprzowina, wołowina, drób i ryby

• Największe chińskie firmy zajmujące się hodowlą trzody chlewnej oraz nowi gracze na rynku ścigają się, aby zbudować rozległe, nowoczesne hodowle trzody chlewnej w północno-wschodnim pasie kukurydzy, poszerzając największy na świecie rynek wieprzowiny i wywracając do góry nogami tradycyjne przepływy handlowe mięsem i zbożami. Co najmniej osiem spółek giełdowych ogłosiło lub potwierdziło plany produkcji około 17 milionów świń rocznie na północnym wschodzie w nadchodzących latach. Wiele innych firm, w tym największy w kraju hodowca trzody chlewnej, Guangdong Wen’s Foodstuff Group Co Ltd, buduje hodowle w okolicy. Niektórzy badacze spodziewają się, że produkcja na północnym wschodzie będzie obejmować prawie 120 milionów świń rocznie, czyli prawie dwukrotnie więcej niż 69 milionów sztuk wyprodukowanych na tym obszarze w prowincjach Heilongjiang, Jilin, Liaoning i Mongolia Wewnętrzna w zeszłym roku. „W ciągu najbliższych kilku lat prawie 20 procent chińskich świń zostanie przeniesionych na nowe terytorium. Odpowiada to liczbie sztuk zabijanych rocznie w USA” – powiedział Feng Yonghui, główny analityk w firmie konsultingowej Soozhu.com. Zimą w północno-wschodnich Chinach temperatury spadają znacznie poniżej zera, ale obszar ten jest słabo zaludniony i pozwala na zakładanie dużych gospodarstw, co nie byłoby możliwe w bardziej zatłoczonych częściach kraju. „Koszty na północnym wschodzie są wyższe ze względu na ogrzewanie. Ale tam możemy osiągnąć skalę. W tym roku budujemy siedem gospodarstw na północnym wschodzie. W sumie będziemy mieć w regionie około 20 gospodarstw.” – powiedział Song Weiping, wiceprezes Beijing Dabeinong Technology, firmy produkującej paszę dla zwierząt, która dywersyfikuje działalność w kierunku produkcji wieprzowiny. Wzrost produkcji w północno-wschodnich prowincjach zwiększyłby udział świń hodowanych w kraju do około 17 procent całkowitej produkcji w 2016 r. i prawie dorównałby łącznej produkcji wynoszącej 129 milionów z prowincji Henan i Syczuan o największej produkcji, które obecnie stanowią 20 procent całości dostaw. Zwiększenie produkcji na północnym wschodzie przyspieszy modernizację chińskiego sektora hodowli trzody chlewnej, który od stuleci jest zdominowany przez rodzinne gospodarstwa wiejskie w małych gospodarstwach. Stworzy także mega zintegrowane gospodarstwa produkujące wszystko, od paszy dla zwierząt po mięso, i będą wielkości hodowli trzody chlewnej, które zmieniły rynek amerykański w ostatnich dziesięcioleciach. To dążenie wpisuje się w cel Pekinu, jakim jest przekształcenie północno-wschodniego koszyka zboża w węzeł mięsno-mleczarski, którego celem jest zwiększenie popytu na główne uprawy w regionie, rewitalizacja niektórych najbiedniejszych regionów kraju i walka z zanieczyszczeniem z gospodarstw rolnych na zaludnionych obszarach położonych dalej na południe. Heilongjiang, Jilin, Liaoning i Mongolia Wewnętrzna wyprodukowały w ubiegłym roku ponad 40 procent chińskiej kukurydzy. Gdyby na północnym wschodzie hodowano o 20 milionów więcej świń każdego roku, zapotrzebowanie na kukurydzę wzrosłoby o co najmniej 4,6 miliona ton rocznie, wynika z obliczeń Reutersa opartych na szacunkach, że świnia poddana ubojowi przy wadze 120 kg zużyłaby około 230 kg kukurydzy w ciągu roku.

Ropa naftowa

• „Na rynku ropy naftowej można zauważyć pewną ulgę, że Izrael wstrzymuje planowaną inwazję lądową na północną Strefę Gazy w celu negocjacji w sprawie uwolnienia zakładników, co otwiera okno dla dyplomacji” – powiedziała Vandana Hari, założycielka Vanda Insights. Prezydent USA Joe Biden, który w zeszłym tygodniu odwiedził Izrael, po rozmowie z premierem Izraela Benjaminem Netanjahu i papieżem Franciszkiem odbył w niedzielę rozmowy telefoniczne z przywódcami Kanady, Francji, Wielkiej Brytanii, Niemiec i Włoch. Przywódcy Francji i Holandii odwiedzą w tym tygodniu Izrael.
• We wrześniu chińskie rafinerie po raz drugi w ciągu trzech miesięcy uzupełniły zapasy ropy, przerabiając rekordowe ilości ropy pomimo spadku importu. We wrześniu rafinerie pobierały około 240 000 baryłek dziennie (bpd) z zapasów, co stanowiło gwałtowną różnicę w porównaniu z sierpniem, kiedy dodano około 1,32 mln baryłek dziennie do zbiorników magazynowych. Rafinerie korzystały jednak również z zapasów w lipcu, kiedy przerób rafinerii przekroczył łączny wolumen dostępnej ropy o 510 tys. baryłek dziennie. Spadek zapasów we wrześniu i lipcu nastąpił, gdy chińskie rafinerie zwiększyły przerób, aby sprostać rosnącemu popytowi krajowemu i większemu eksportowi paliw. Chiny nie ujawniają wolumenu ropy wpływającej do lub z zapasów strategicznych i handlowych, ale można dokonać szacunków, odejmując ilość przetworzonej ropy od całkowitej ilości ropy dostępnej z importu i produkcji krajowej. Jak wynika z danych opublikowanych 18 października przez Krajowe Biuro Statystyczne, chińskie rafinerie przerobiły we wrześniu 63,62 mln ton metrycznych, co odpowiada rekordowo wysokiemu dziennemu wskaźnikowi wynoszącemu 15,48 mln baryłek dziennie. Łączny wolumen ropy dostępny we wrześniu wyniósł 62,61 mln ton, na co składało się 45,74 mln ton z importu i 16,87 mln ton produkcji krajowej. Łączna suma odpowiada 15,24 mln baryłek dziennie, co oznacza, że przerób przekroczył dostępną ropę o 240 000 baryłek dziennie. Według danych celnych, import ropy do Chin wyniósł we wrześniu 11,13 mln baryłek dziennie (-10,5% m/m).
• Chevron Corp poinformował, że kupi mniejszego rywala Hess Corp w ramach transakcji obejmującej wszystkie akcje za 53 miliardy dolarów. Dzięki tej transakcji dwaj czołowi giganci naftowi, Chevron i Exxon Mobil, staną twarzą w twarz w dwóch najszybciej rozwijających się zagłębiach naftowych na świecie – łupkach i Gujanie. W ostatnich latach Gujana stała się głównym producentem ropy naftowej po ogromnych odkryciach dokonanych przez Exxon Mobil, jej partnera Hess i chińską spółkę CNOOC, które wspólnie produkują 400 000 baryłek dziennie z dwóch statków offshore i stwierdziły, że mogą zrealizować do 10 projektów offshore. Oczekuje się, że dyrektor generalny Hess Corp, John Hess, dołączy do zarządu Chevron po sfinalizowaniu transakcji mniej więcej w pierwszej połowie 2024 roku.
• Kanadyjski Urząd Regulacji Energetyki (CER) opublikował decyzje dotyczące zatwierdzenia wniosku o zmianę trasy rozbudowy rurociągu Trans Mountain (TMX), dzień po ostrzeżeniu korporacji realizującej projekt o dalszych wyzwaniach budowlanych. CER oświadczyło, że zatwierdziło wniosek Trans Mountain o zmianę trasy na odcinku o długości 1,3 km (0,8 mili) w pobliżu Kamloops w Kolumbii Brytyjskiej, ponieważ dalsze stosowanie technik budowy mikrotunelingu „najprawdopodobniej zakończy się niepowodzeniem” i może opóźnić ukończenie budowyropociągu o co najmniej 10 miesięcy. Pod koniec września organy regulacyjne przychyliły się do wniosku kanadyjskiego projektu Trans Mountain, będącego własnością rządu, pomimo sprzeciwu ze strony Stk’emlupsemc te Secwepemc Nation (SSN), którego tradycyjne terytorium przecina projekt. Po uruchomieniu Trans Mountain będzie dostarczać dodatkowe 590 000 baryłek ropy dziennie na kanadyjskie wybrzeże Pacyfiku, otwierając producentom ropy rynki Azji i zachodniego wybrzeża Stanów Zjednoczonych.Oczekuje się, że zacznie działać pod koniec pierwszego kwartału 2024 r.
• Wydobycie ropy naftowej w Norwegii spadło we wrześniu do 1,64 mln baryłek dziennie (-8,38% m/m).
• Zapasy ropy naftowej w magazynach Shanghai Futures Exchange (ShFE) na dzień 20 października 2023 wynosiły 5,118 mln (b/z t/t).
• Liczba odwiertów naftowych w USA wzrosła w ciągu tygodnia o +1 do poziomu 502 aktywnych punktów.

Gaz ziemny

• Dochodzenie w sprawie uszkodzeń gazociągu Balticonnector koncentruje się obecnie na roli chińskiego kontenerowca Newnew Polar Bear, podało fińskie Krajowe Biuro Śledcze (NBI). Na początku 8 października doszło do przerwania gazociągu i kabla telekomunikacyjnego łączących Finlandię z Estonią, co według fińskich śledczych mógł być sabotażem, choć nie ustalili jeszcze, czy był to wypadek, czy celowe działanie. „Policja ustaliła w toku śledztwa, że ruchy statku Newnew Polar Bear pływającego pod banderą Hongkongu zbiegają się z czasem i miejscem uszkodzenia gazociągu. Z tego powodu dochodzenie koncentruje się obecnie na roli wspomnianego statku” – stwierdził NBI w oświadczeniu. Ministerstwo spraw zagranicznych Finlandii poinformowało, że skontaktowało się kanałami dyplomatycznymi z Chinami i Rosją w sprawie dochodzenia w sprawie uszkodzeń rurociągu i kabla telekomunikacyjnego. Rosyjski Rosatom stwierdził, że „Sevmorput” nie ma związku z żadnymi uszkodzeniami rurociągu. „Kategorycznie odrzucamy jako bezpodstawne wszelkie sugestie, że statek obsługiwany przez Rosatom mógł być w jakikolwiek sposób powiązany z incydentem z rurociągiem Balticconnector w Zatoce Fińskiej, który miał miejsce 8 października. (Statek) Przepłynął przez Zatokę Fińską, obszar wzmożonego ruchu morskiego, nie zatrzymując się ani nie zwalniając, utrzymując średnią prędkość 14,5 węzła. Załoga nie zaobserwowała ani nie zarejestrowała niczego niezwykłego, podejrzanego ani w inny sposób nadającego się do zgłoszenia” – oznajmiła Rosatom w oświadczeniu. „Rozumie się, że w momencie zdarzenia chiński statek poruszał się na odpowiednich wodach normalnie i nie stwierdzono żadnych nieprawidłowości ze względu na złe warunki na morzu w tamtym czasie” – powiedział rzecznik chińskiego ministerstwa spraw zagranicznych Mao Ning. Dodała, że Chiny zawsze opowiadały się za tym, aby społeczność międzynarodowa wzmacniała współpracę i wspólnie dbała o bezpieczeństwo infrastruktury transgranicznej.
• Rosyjski Gazprom dostarczy na Węgry dodatkowy gaz przez nadchodzącą zimę, a także w tym roku dostarczy Chinom dodatkowe 600 milionów metrów sześciennych, oprócz zobowiązań umownych. Węgry są jedynym członkiem Unii Europejskiej, którego przywódca, premier Viktor Orban, utrzymuje przyjazne stosunki z Putinem od czasu inwazji na Ukrainę w lutym 2022 roku. Prezydent Rosji Władimir Putin spotkał się w zeszłym tygodniu z przywódcami obu krajów podczas podróży do Chin. Podczas wtorkowego spotkania w Pekinie Orban powiedział Putinowi, że Węgry nigdy nie chciały sprzeciwiać się Rosji i próbowały ratować dwustronne kontakty.Ambasador USA na Węgrzech powiedział, że decyzja Orbana o kontynuowaniu spotkania jest „niepokojąca”. Premier Estonii stwierdził, że zdjęcia ich uścisków dłoni są „bardzo, bardzo nieprzyjemne”. Węgry są postrzegane jako kluczowy potencjalny przeciwnik podjętej w grudniu decyzji o rozpoczęciu rozmów akcesyjnych do Unii Europejskiej z Ukrainą, co wymagałoby jednomyślnego poparcia 27 członków bloku. UE jako całość znacznie zmniejszyła swoją zależność od rosyjskiej energii w odpowiedzi na wojnę na Ukrainie, ale TASS zacytował w wywiadzie telewizyjnym wypowiedź Millera z Gazpromu, że dodatkowe dostawy gazu dla Węgier w tym roku wyniosły 1,3 miliarda metrów sześciennych.
• Państwowa spółka QatarEnergy poinformowała, że będzie dostarczać gaz włoskiej spółce Eni przez 27 lat, po podobnych umowach zawartych w tym miesiącu z Shell oraz TotalEnergies. Umowa z Eni obejmuje dostawy do 1 miliona ton rocznie (mtpa) skroplonego gazu ziemnego (LNG) z projektu rozbudowy katarskiego North Field. LNG będzie dostarczane do FSRU Italia, pływającej jednostki magazynowania i regazyfikacji w toskańskim porcie Piombino od 2026 roku. Eni posiada 3,125% udziałów w ekspansji North Field East
• Chińska spółka CNOOC ogłosiła w poniedziałek odkrycie na północy kraju dużego, głęboko złożowego złoża metanu w pokładach węgla, posiadające potwierdzone zasoby geologiczne przekraczające 100 miliardów metrów sześciennych (mld m3) gazu. Odwiert SM2-33-CH1, będący częścią pola gazowego pokładów węgla Shenfu w Yulin w prowincji Shaanxi, odkrył 16,5 metra pokładów węgla na głębokości około 2011 metrów pod powierzchnią. Shenfu staje się drugim co do wielkości polem metanu z pokładów węgla CNOOC po odkrytym na początku 2021 r. złożem Linxing w sąsiedniej prowincji Shanxi, które posiada potwierdzone zasoby podobnej wielkości. Stanowy koncern naftowy obiecał w 2020 r. zwiększyć udział gazu ziemnego do połowy swojej całkowitej produkcji do 2035 r., w porównaniu z 21% w 2021 r., starając się przyczynić do osiągnięcia krajowego celu neutralności pod względem emisji dwutlenku węgla do 2060 r.
• W sobotę spółka Freeport LNG poinformowała o tymczasowym wstrzymaniu produkcji, kiedy trzy pociągi do skraplania amerykańskiego producenta skroplonego gazu ziemnego (LNG) zostały wyłączone na około 3 godziny. Pracując z pełną mocą, trzy pociągi do skraplania w Freeport LNG mogą dziennie przekształcić około 2,1 miliarda stóp sześciennych gazu w LNG.
• Wydobycie gazu ziemnego w Norwegii spadło we wrześniu do 199,8 mln metrów sześciennych (-36,0% m/m) do najniższego poziomu od 1999 r.
• Zapasy gazu Unii Europejskiej na dzień 22 października 2023 wynoszą 98,5% w magazynach podziemnych oraz 64,4% w terminalach LNG.
• Ceny spotowe gazu ziemnego w Azji w ubiegłym tygodniu na grudniowe dostawy wyniosła $17,90/mmBtu (+23% t/t). „W tym tygodniu zapasy japońskiego LNG utrzymywane przez przedsiębiorstwa energetyczne rosną dzięki ponadnormalnym temperaturom w ciągu ostatnich kilku tygodni. Chiński import LNG wzrósł w tym tygodniu wraz z zakończeniem Złotego Tygodnia i możemy spodziewać się dodatkowego uzupełnienia zapasów przed sezonem grzewczym” – powiedziała Ryhana Rasidi, analityk LNG w Kpler.
• Prognozowany popyt wraz z eksportem gazu ziemnego w USA w tym tygodniu to 96,9 mld stóp sześciennych dziennie (bcfd) czyli -0,72% t/t. W przyszłym tygodniu zapotrzebowanie na gaz ma wynieść 105,0 bcfd.
• Październikowa podaż gazu ziemnego w USA (z wyłączeniem Alaski) wynosi średnio rekordowe 103,6 mld stóp sześciennych dziennie (+0,97% m/m).
• Październikowy przepływ LNG do terminali eksportowych z USA wynosi średnio 13,6 bcfd (+7,94% m/m).
• Eksport gazu ziemnego z USA do Meksyku gazociągami wynosi średnio w październiku 7,0 bcfd (-2,78% m/m).
• Liczba amerykańskich odwiertów gazowych w ciągu tygodnia wzrosła o +1 do poziomu 118 aktywnych punktów.
• Amerykańskie zapasy gazu ziemnego w tygodniu do 13 października wzrosły o +97 mld stóp sześciennych (bcf) do 3 626 bilionów stóp sześciennych (tcf). Prognozowano wzrost o +84 bcf. Zapasy gazu w USA są obecnie o +5% powyżej 5-letniej średniej oraz +9% r/r.

Energia odnawialna

• Francuska firma energetyczna TotalEnergies nawiązała współpracę z Corio Generation i Rise Light & Power w celu wspólnego rozwoju projektu wiatrowego u wybrzeży Nowego Jorku i New Jersey. Corio Generation i Rise Light & Power otrzymają odpowiednio 27,7% i 16,3% udziałów w projekcie Attentive Energy, a TotalEnergies otrzyma w zamian 420 milionów dolarów, pozostając właścicielem pozostałych 56% projektu. Projekt będzie zasilać ponad milion domów w obu stanach.
• Podjęte w ubiegłym tygodniu przez Chiny kroki mające na celu ograniczenie eksportu grafitu, kluczowego materiału do produkcji akumulatorów do pojazdów elektrycznych, jedynie przyspieszą wysiłki na rzecz opracowania alternatywnych źródeł i materiałów, ale zajmie to trochę czasu, twierdzą dyrektorzy i analitycy branży. Chiny, największy na świecie producent i eksporter grafitu, od 1 grudnia będą wymagały zezwoleń na eksport niektórych produktów grafitowych, w tym grafitu sferycznego używanego przez producentów samochodów.Rafinuje ponad 90% światowego grafitu w materiał stosowany w prawie wszystkich anodach akumulatorów EV, czyli ujemnie naładowanej części akumulatora. Decyzja Chin może zaostrzyć spory handlowe na całym świecie i zachęcić inne kraje do priorytetowego traktowania badań nad alternatywnymi źródłami i materiałami. „Postrzegamy posunięcie Chin jako potencjalny katalizator podkreślający pilną potrzebę poprawy dostaw grafitu (w USA)” – powiedział John DeMaio, prezes oddziału grafenu w Graphex Group. Graphex planuje otworzyć zakład przetwórstwa grafitu w Warren w stanie Michigan do końca 2024 r., aby dostarczać amerykańskim producentom samochodów co najmniej 10 000 ton metrycznych tego kluczowego metalu rocznie. Graphex chce być rafinerią na Zachodzie, a nie wydobywcą. Ma umowy na dostawy grafitu z Syrah Resources i szuka innych źródeł. Nowe inwestycje w USA i Europie mają na celu rzucić wyzwanie chińskiej kontroli nad grafitem, koncentrując się na rozwoju grafitu syntetycznego, jednak eksperci branżowi twierdzą, że będzie to żmudna walka. Według szacunków Benchmark Mineral Intelligence do 2025 r. grafit syntetyczny może stanowić prawie dwie trzecie rynku anod do akumulatorów pojazdów elektrycznych. Vianode, startup zajmujący się grafitem syntetycznym z siedzibą w Oslo, rozpocznie w przyszłym roku produkcję na małą skalę w Norwegii, a do 2030 r. osiągnie pełną skalę w Europie i USA, mając wystarczającą ilość materiału do wyprodukowania około 2 milionów pojazdów elektrycznych. Dyrektor operacyjny Hans Erik Vatne powiedział niedawno agencji Reuters, że rozwój produkcji grafitu syntetycznego jest kosztowny, ale jest to cena, jaką trzeba zapłacić za zmniejszenie zależności od Chin.
• Spółka South Star Battery Metals rozważa szybsze zwiększenie zasięgu swojej brazylijskiej kopalni grafitu po tym, jak Chiny ogłosiły, że będą wymagać pozwoleń na eksport kluczowego składnika akumulatorów do pojazdów elektrycznych. „Biorąc pod uwagę wszystko, co dzieje się na świecie, jeden ze scenariuszy zakłada pominięcie fazy 2 i przejście od razu do fazy 3” – powiedział dyrektor naczelny firmy górniczej z Vancouver, Richard Pearce. Zwiększyłoby to produkcję projektu Santa Cruz do 50 000 ton rocznie z 5 000 ton w fazie 1, której produkcja komercyjna ma rozpocząć się w styczniu 2024. Pearce nazwał te wydarzenia „pobudką dla zrozumienia, że akumulatory litowo-jonowe to nie tylko lit”. „Pięć lat temu nikt nie przejmował się grafitem, a tym bardziej tydzień temu, a teraz nagle. Dodaje to nam trochę wiatru w plecy” – powiedział Richard Pearce. Obecny harmonogram kopalni w ramach projektu Santa Cruz w Brazylii przewiduje dwa lata w fazie 1, a następnie dwa lata w fazie 2, podczas której wydobędzie się 25 000 ton metrycznych rocznie, przed przejściem do fazy 3. W przyspieszonym scenariuszu firma mogłaby osiągnąć poziom 50 000 ton metrycznych około dwa i pół roku po zakończeniu fazy 1, powiedział Pearce. Zwiększenie wydobycia w ramach projektu do 50 000 ton mogłoby uczynić Brazylię największym producentem grafitu poza Chinami, powiedział Luiz Mauricio Azevedo, prezes Brazylijskiego Stowarzyszenia Firm Badań i Wydobycia Minerałów.

Węgiel

• Australijska spółka South32 odnotowała spadek wydobycia węgla metalurgicznego w Q3 2023 do 1,0 mln ton (-23% r/r). Spadek wynika z zakłóceń w produkcji w swojej flagowej spółce Illawarra w Nowej Południowej Walii. Niezależnie od tego spółka South32 podtrzymała swoją prognozę zakładającą 4,4 miliona ton rocznego wydobycia węgla metalurgicznego z Illawarra w sezonie 2023/24, w porównaniu z ubiegłorocznymi 5,5 miliona ton. „Pomimo niższej produkcji, niż się spodziewaliśmy, spółka South32 nie zmieniła wytycznych na rok budżetowy 2024. Dlatego stara się uzupełnić wolumeny węgla, cynku i niklu w stosunku do pozostałej części roku budżetowego 2024” – stwierdzili analitycy Citi w notatce. „Ponieważ warunki makroekonomiczne utrudniają rozwój wielu naszych towarów, nadal koncentrujemy się na zwiększaniu wyników operacyjnych i efektywności kosztowej” – powiedział Graham Kerr, dyrektor generalny South32.

Złoto

• „Rynek w zasadzie potrzebuje konsolidacji po silnym wzroście w ciągu ostatnich dwóch tygodni. Równie ważne jest, aby zobaczyć, co będzie się działo na rynku amerykańskich obligacji, ponieważ widzimy znaczny wzrost rentowności w USA” – powiedział Ole Hansen, dyrektor strategii towarowej w Saxo Bank. Ceny złota osiągnęły w piątek najwyższy poziom od połowy maja i wzrosły o około 9% w ciągu ostatnich dwóch tygodni, ponieważ inwestorzy zdecydowali się na bezpieczeństwo złota w obawie, że wojna Izrael-Hamas może przerodzić się w szerszy konflikt na Bliskim Wschodzie.
• Udziały SPDR Gold Trust GLD, największego na świecie funduszu ETF zabezpieczonego złotem, wzrosły w piątek, 20 października, o 1,77% do 863,24 ton.
• FedWatch Tool na dzień 23 października 2023:

• Tygodniowe zmiany zapasów metali szlachetnych w magazynach giełd CME (NYMEX & COMEX) i szanghajskiej (ShFE):

Miedź

• „Metale (przemysłowe) znajdują się pod presją z powodów obejmujących własność i popyt w Chinach oraz coś, co wygląda na eskalację konfliktu na Bliskim Wschodzie” – powiedział handlarz metalami. Gospodarka Chin rozwija się w trzecim kwartale w szybszym niż oczekiwano tempie, a aktywność przemysłowa jest zaskakująca na plusie, co sugeruje, że dalsze środki mające na celu pobudzenie wzrostu gospodarczego mogą zostać odłożone na półkę.
• Prezydent Panamy ostatecznie zatwierdził ustawę zezwalającą na zawarcie nowego długoterminowego kontraktu dla dużej kopalni miedzi po długich negocjacjach, które ostatecznie zapewnią kasie państwa znacznie większe dochody z projektu. Kontrakt obejmuje działalność lokalnej spółki zależnej kanadyjskiej spółki górniczej First Quantum Minerals Ltd w kopalni Cobre Panama. Warunki nowej umowy gwarantują rządowi Panamy minimalny roczny dochód w wysokości 375 mln dolarów i będą obowiązywać przez 20 lat z możliwością przedłużenia. First Quantum zapłaciło 61 milionów dolarów tantiem w 2021 roku.

Pozostałe metale przemysłowe

• Spółka Blackstone Minerals poinformowała, że będzie w dalszym ciągu przygotowywać się do aukcji koncesji na pierwiastki rzadkie w Wietnamie pomimo aresztowania w zeszłym tygodniu prezesa swojego partnera Vietnam Rare Earth JSC (VTRE). Blackstone Minerals wraz z Australian Strategic Materials (ASM) podpisały w lipcu niewiążącą umowę z VTRE w celu zabezpieczenia możliwości w zakresie pierwiastków ziem rzadkich w Wietnamie, potencjalnych wspólnych inwestycji i długoterminowych umów na dostawy. W piątek policja w Wietnamie aresztowała sześć osób pod zarzutem naruszenia przepisów górniczych, w tym prezesa VTRE, Luu Anh Tuana, którego oskarżono o fałszowanie wpływów z podatku od wartości dodanej w związku z handlem pierwiastkami ziem rzadkich z Thai Duong Group. Aresztowania mają miejsce w czasie, gdy rząd Wietnamu planuje pod koniec tego roku sprzedać na aukcji nowe koncesje na wydobycie pierwiastków ziem rzadkich w swojej największej kopalni – Dong Pao – w celu zakwestionowania dominacji Chin w sektorze. „Wietnam ma potencjał, aby wnieść znaczący wkład w globalny łańcuch dostaw pierwiastków ziem rzadkich, a firma Blackstone w dalszym ciągu angażuje się w pomoc Wietnamowi w realizacji tych ambicji” – powiedział dyrektor zarządzający Blackstone Scott Williamson.
• Australijski poszukiwacz złota Calidus Resources Ltd poinformował, że chilijska spółka wydobywająca lit SQM kupi 30% udziałów w projekcie litowym Pilbara od swojego partnera joint venture Haoma Mining. Calidus oznajmił w oświadczeniu, że SQM ostatecznie zwiększy swoje udziały w Pirra Lithium Ltd do 40%, wpłacając 3 miliony dolarów australijskich (1,90 miliona dolarów) na finansowanie poszukiwań. Calidus, który był właścicielem Pirry na równi z Haomą, ostatecznie zachowa 40% udziałów w projekcie, przekazując 2 miliony dolarów australijskich na finansowanie poszukiwań.

Stany magazynowe metali przemysłowych

• Tygodniowe zmiany zapasów kluczowych metali przemysłowych w magazynach giełd CME (NYMEX & COMEX), szanghajskiej (ShFE) i londyńskiej (LME) giełdy:

• Zapasy metali przemysłowych w magazynach Szanghajskiej Giełdy (ShFE):

 

• Zapasy metali przemysłowych w magazynach Londyńskiej Giełdy Metali (LME):

 

Omówienie aktualności

Program Surowcowe info od lipca 2020 roku pojawia się na moim osobistym kanale YouTube w poniedziałki i czwartki:

Statystyki

Od niedzieli do czwartku około 19:30 na moich social mediach (Facebook oraz Twitter) są publikowane statystyki intraday’owe dotyczące kierunku ceny na następny dzień. Z surowców wśród statystyk jest złoto, gaz ziemny, ropa Brent oraz ropa WTI. Wyjaśnienie potencjału tych danych znajdziecie w tym artykule.